早盤簡報2013年11月27日星期三

最新國際財經(jīng)信息

1.央行行長周小川26日在第三屆中法金融論壇上表示，近期中國正醞釀更進一步的利率市場化，特別是存款利率市場化，要建立包括定價、報價在內(nèi)的機制，以便在中期全面實現(xiàn)利率市場化。下一方面將加快實現(xiàn)資本項目可兌換，進一步擴大QDII和QFII的主體資格和投資額度。

2.中國人民銀行公開市場11月26日進行了320億元人民幣逆回購操作，期限七天。據(jù)統(tǒng)計，本周將有350億元七天期逆回購到期，10億元央票到期。此外，央行網(wǎng)站信息顯示，未續(xù)做周二到期的10億元三年期央票，為7月中以來首次出現(xiàn)。

3.美國商務(wù)部11月26日公布的數(shù)據(jù)顯示，美國10月營建許可月率跳升6.2%，至103.4萬戶，為2008年6月以來最高水平。這暗示隨著年底臨近，美國住宅建設(shè)活動可能再度升溫。9、10月新屋開工數(shù)據(jù)將于12月18日與11月數(shù)據(jù)一同發(fā)布。

4.11月26日公布的一份備受關(guān)注的調(diào)查報告顯示，美國9月S&P/CS 20座大城市房價指數(shù)年率上升13.3%，創(chuàng)2006年2月以來最大升幅。S&P Dow Jones Indices指數(shù)委員會主席David Blitzer稱，樓市繼續(xù)從金融危機中復蘇。

5.美國諮商會11月26日公布的報告顯示，美國11月諮商會消費者信心指數(shù)意外降至70.4，創(chuàng)2013年4月份以來新低；11月預期指數(shù)降至69.3，創(chuàng)2013年3月份以來新低。

6.美國里奇蒙德聯(lián)儲11月26日發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，美國11月里奇蒙德聯(lián)儲制造業(yè)指數(shù)大幅上升至+13，其中，零售行業(yè)收入飆升。

7.今日關(guān)注：17:00 德國12月Gfk消費者信心指數(shù)；17:30英國第三季度GDP修正值季率；21:30美國當周初請失業(yè)金人數(shù)；21:30美國10月耐用品訂單月率； 22:45美國11月芝加哥PMI；22:55美國11月密歇根大學消費者信心指數(shù)終值。（新紀元期貨 張偉偉）

最新大宗商品動態(tài)

農(nóng)產(chǎn)品

【豆市：維持震蕩走勢】

11月26日周二，芝加哥期貨交易所（CBOT）農(nóng)產(chǎn)品期貨多數(shù)收低，玉米跌1.68%，豆油跌0.93%。其中，豆類上漲因投資者回補空頭，且豆粕現(xiàn)貨需求強勁。1月大豆期貨合約收報每蒲式耳13.3美元，漲0.75美分或0.06%。1月豆粕合約報每短噸4.315美元，漲3.1美分或0.72%。1月豆油合約報每磅40.57美分，跌0.38美分或0.93%。

美粕四日連陽后，已經(jīng)運行至年內(nèi)高位區(qū)域，其漲勢趨緩，蘊含下跌風險；美豆油三日連陽，吞沒上周四的長陽線，上周四當日，美豆油曾升破一年來的下降通道，但卻演變成為一個月來箱體震蕩的一部分，如今感恩節(jié)前下探至箱體下端，其下跌動能趨弱。連盤市場，粕價跟漲意愿不強，連日遭遇拋壓收陰，表現(xiàn)為近強遠弱格局，昨日主力空單有減持動作，暗示在美粕走強支撐下，連盤下跌受到抑制。油脂價格陷入拉鋸戰(zhàn)，單邊上揚突破失敗，關(guān)注上升趨勢線支撐，另外，豆棕價差重回900點之上，多豆空棕注意900點設(shè)置止損。（新紀元期貨 王成強 )

【雞蛋：現(xiàn)貨平穩(wěn)，期價陷入震蕩】

    11月26日，河南鄭州、遼寧大連、山東濟南、河北石家莊，四地雞蛋價格環(huán)比持平，分別為3.7元/500克、3.56元/500克、3.67元/500克、3.65元/500克，四地均價3.65元/500克。因現(xiàn)貨走勢平穩(wěn)，前日北方冰雪天氣帶來的蛋價炒作出現(xiàn)降溫，倉量縮減，期價新高后出現(xiàn)震蕩。在現(xiàn)貨走勢平穩(wěn)背景下，雞蛋期貨漲勢趨緩，短期陷入震蕩，9月、5月價差止跌于305后回升至310。單邊機會等待消化獲利浮籌后的多單介入機會，套利機會上依托300關(guān)口止損，參與多9空5組合。（新紀元期貨 王成強 )

【白糖：短線支撐附近跌勢放緩，空單減持】

近日湛江有4家糖廠陸續(xù)開榨，廣東主產(chǎn)區(qū)新榨季生產(chǎn)陸續(xù)展開，新榨季湛江首家糖廠的開榨時間同比推遲9天，預計12月10日左右2013/14榨季湛江計劃開榨的21家糖廠將全部開榨完畢。從湛江市物價部門獲悉，2013/2014年度榨季湛江市的甘蔗收購價將繼續(xù)實行政府定價、蔗糖掛鉤聯(lián)動機制，糖蔗二類品種收購價統(tǒng)一為410元/噸（田頭價，不含運費），收購價同比下調(diào)。

    當前市場普遍認為ICE原糖投機商還有可能會繼續(xù)進行多頭減倉，糖價存在進一步下跌空間；短期受國際糖價影響較大的國內(nèi)期現(xiàn)貨糖價難以持穩(wěn)，西南產(chǎn)區(qū)報價連續(xù)以單日20-30元/噸左右的幅度陰跌，市場短期氛圍悲觀。鄭糖5月合約跌近9月中旬波谷獲得微弱技術(shù)支撐，多空主力保持倉位穩(wěn)定，成交萎縮至20萬手以下地量，跌勢或短期放緩，圍繞4950附近橫盤整理，但當前量能配合不支持啟動日線級別連續(xù)反彈，獲利短空可適量減倉調(diào)輕倉位謹慎持有。（新紀元期貨  高巖）

【 強麥：短空謹慎持有，2885一線止損】

周二鄭州強麥期貨震蕩反彈，主力合約WH405下方10日均線處支撐較強，市場量能略有增加。目前主產(chǎn)區(qū)天氣情況良好，國家加大質(zhì)優(yōu)托市小麥的投放力度，市場缺乏利多提振；但優(yōu)麥現(xiàn)貨價格維持堅挺，期價下方支撐較強，預計近期強麥或高位震蕩整理。短空謹慎持有，2885一線止損。（新紀元期貨 張偉偉）

【 粳稻：3100上方，逢高偏空思路為宜；早稻：短空持有】

周二粳稻期貨震蕩上行，主力合約JR405尾盤大幅拉伸，盤終以0.42%的漲幅報收于3110元/噸。但市場量能萎縮，成交量減少1512手至2110手，持倉量增加134手至4862手。寬松供需格局限制粳稻價格上行空間，3100上方，逢高偏空思路為宜。早稻方面，期價窄幅震蕩，主力合約RI405運行于均線系統(tǒng)下方，MACD與KDJ指標向下運行，技術(shù)面偏空。目前基本面缺乏利好提振，期價弱勢難改，短空持有。（新紀元期貨 張偉偉）

工業(yè)品

【滬銅：20日線下維持偏空思路】

周二，美國樓市強勁，但難敵11月諮商會消費者信心指數(shù)意外降至逾半年新低所帶來的負面影響，倫銅受此影響沖高回落報收兩連陰。滬銅周二高開震蕩報收小陰線，期價連續(xù)兩日在51000整數(shù)關(guān)口及20日均線處承壓，后市或繼續(xù)試探此位壓制力度，技術(shù)指標上看，5日均線拐頭向上，中長期均線維持下行，MACD指標綠色能量柱連續(xù)五個交易日縮短，KDJ指標交叉后向上發(fā)散，技術(shù)面弱勢繼續(xù)改善，建議20日均線之下維持偏空思路操作。（新紀元期貨 程艷榮）

【鐵礦石：區(qū)間震蕩 觀望或短線操作】

現(xiàn)貨市場情況，周二進口礦市場整體表現(xiàn)平穩(wěn)，高品位澳礦資源供應偏緊需求較好，價格較周一小幅上漲，國內(nèi)礦價格與周一持平；波羅的海干散貨運價指延續(xù)上漲，周二上漲1.34%至1512點。期貨盤面情況，期礦周二高開高走報收中陽，但全天仍未脫離近期運行區(qū)間，常用均線有粘合趨勢，技術(shù)面看期價后市維持震蕩可能性較大，建議繼續(xù)觀望或短線操作。（新紀元期貨 程艷榮）

【螺紋鋼：短線區(qū)間操作】

現(xiàn)貨市場情況，國內(nèi)現(xiàn)貨市場報價維穩(wěn)為主，少數(shù)地區(qū)微幅波動。期貨盤面情況，滬鋼周二高開高走報收中陽，盤中一舉上破3650重要壓力位并報收在其之上，今日或繼續(xù)向上一壓力位---3700邁進，技術(shù)指標逐漸好轉(zhuǎn)。持倉情況上看，從排名前20位的大戶持倉情況看，昨日空頭大幅增倉，多頭小幅減倉，致使空頭優(yōu)勢更加明顯，但永安期貨空頭大幅減倉脫離榜首，多頭卻占第二名，與前段時間猛增多單的中證期貨占據(jù)前兩位。建議觀望或區(qū)間操作。（新紀元期貨 程艷榮）

【 石油瀝青：4350上方，逢高拋空思路】

周二瀝青期貨沖高回落，主力合約BU1402報收帶長上影線的小陽線，KDJ指標高位拐頭。國際方面，美國石油協(xié)會周二公布的數(shù)據(jù)顯示，美國11月22日當周API原油庫存增加690萬桶，前值增加51.2萬桶至3.833億桶。隔夜美國NYMEX 1月原油期貨價格下跌0.41美元，跌幅0.44%，至93.68美元/桶，國際原油價格低位震蕩格局未改。從中期來看，瀝青消費旺季結(jié)束，而冬儲行情尚未啟動，瀝青期價難以持續(xù)反彈。操作上，4350上方，逢高拋空思路為宜。（新紀元期貨張偉偉）

【黃金白銀：觀察短期反彈是否結(jié)束】

美國經(jīng)濟數(shù)據(jù)喜憂參半，美國11月消費者信心指數(shù)70.4 ，低于預期和前值，跌至7個月以來最低，曾在紐市早盤提振金銀。但美國營建許可觸及約五年半高位和9月S&P/CS20座大城市房價指數(shù)同比跳漲13.3%等令人鼓舞的房市數(shù)據(jù)令投資者擔憂美聯(lián)儲將很快縮減購債規(guī)模。金銀受此打壓逐漸回落并吞沒前日漲幅�；�金持倉數(shù)據(jù)稍微緩和了悲觀情緒：黃金ETF-SPDR在連續(xù)六日減持后，周二未繼續(xù)減倉。目前金銀缺乏價格支撐因素，美聯(lián)儲縮減QE規(guī)模已是板上釘釘，因此金銀中線空頭趨勢的基本面因素未發(fā)生變化。日線再度跌破5日均線，短線反彈是否結(jié)束需觀察向下能否有效突破期金1240,期銀19.80支撐位。激進者可日內(nèi)交易，中線投資者可尋找逢高沽空的機會。（新紀元期貨 魏剛）

金融期貨

【國債期貨：震蕩整理階段，謹慎觀望短線操作】

周二央行公開市場意外未續(xù)做到期的3年期央票10億元，但開展了320億元七天期逆回購操作，利率持平于4.1%。由于逆回購到期350億元，所以當日仍然實現(xiàn)凈回籠30億元。此外還有500億元人民幣現(xiàn)金定存到期且未續(xù)接。央行央票未續(xù)作且逆回購繼續(xù)投放流動性，有助于債市情緒和預期的穩(wěn)定。國開行周二招標增發(fā)的兩期固息債中標收益率均稍低于預估值，對二級市場回穩(wěn)也起到一定作用。同時逆回購的開展也有助于穩(wěn)定債市預期。國債期貨走勢震蕩，下午受資金面略好轉(zhuǎn)影響有所反彈，TF1312 收報91.374元，漲0.064元，或0.07%。當前央行偏緊的政策基調(diào)未見改變跡象，經(jīng)濟基本面也未出現(xiàn)趨勢性拐點。臨近月末年末，資金利率中樞很難顯著下行，這也制約了債券利率的下行空間。本周國債期貨進入震蕩修復整理階段，中線趨勢需等到下周經(jīng)濟數(shù)據(jù)發(fā)布后再做判定。對近日展開的反彈行情需報以謹慎觀望態(tài)度，激進者在控制好風險的前提下可短線博弈震蕩行情。（新紀元期貨 魏剛）

【股指期貨：短線或表現(xiàn)弱勢】

期指全天震蕩。個股活躍度有所減弱，金融等權(quán)重股上漲乏力，雖總體A股與外圍市場背離嚴重，利好政策預期較強，但期指此位置壓力還需要時日化解，短線市場或表現(xiàn)弱勢。（新紀元期貨  席衛(wèi)東）